退休金自己賺／2招打造月退俸提款機 資產配置掌握3大原則

▲勞動部調查顯示，有43%勞工贊成開放勞退自選投資標的。（圖／記者張一中攝）

記者陳心怡／台北報導

勞動部重啟「勞工退休金開放自行選擇投資標的調查」，今（22）日發布調查結果指出，43.4%的受訪勞工贊成開放自選投資。專家認為，退休金牽涉的是生計問題，不可與一般投資相提並論，自選市場標的風險太高，建議投資人規畫時留意3大方向不集中單一國家、不單壓單一類資產、選擇風險等級適中的商品。

國泰投信投資顧問部主管楊正豪指出，過往退休後的配置通常以80-90%的債券，搭配10-20%的股票為主，然而因為現在利率仍低，股票比重就必須提高。投資人可利用兩招打造月退俸提款機。第一，鎖定存股型ETF作為股票的配置，季配息提供穩健現金流。

第二，搭配以債券為主的退休型產品，可選擇到期後平均每月買回，達到類似月退俸的效果。兩者相輔相成下，等於是養了兩隻金雞母，固定時間會下金蛋，同時又能夠有資產配置，降低投資風險，即便退休照樣也能領分紅獎金。

瀚亞多重收益優化組合基金經理人林如惠表示，根據歷史經驗來看，無論何種資產，只要長期投資及持有，交出正報酬的機率都相當高。即便再保守的商品，都有各自的景氣循環週期，一旦趨勢反轉，需要承擔的風險就相對高，甚至可能出現無法退休或者生活困難的窘境，因此單一資產並不適合當作退休投資標的，應該以資產配置較多元的平衡型基金、多元資產基金作為首選。

同樣地，若退休投資標的只集中在單一國家，就有把雞蛋放在同一個籃子的風險，因此投資範圍擴及全球型標的，會是更好的選擇。