找出AI最低PB股

▲圖片來源「理財周刊」提供▼

文.陳春霖、蔡武穆

台股大盤近日呈現箱型震盪,領漲攻指數除了AI股還是AI股,短線投資人很容易慘遭漲跌來回套牢,尤其AI股有些股價淨值比(P/B)已經來到10倍以上,有些則尚有一倍左右,當然與個股所處產業特性有關,理周投研部綜合各券商與外資報告,本期為投資人找出AI股中目前股價淨值比仍處於低檔,也就是股價在屬性相同產業中偏低者,並加入一參數首季獲利成長者,或許在現階段大盤進行大幅度上下波動時,這類股具防禦性也具攻擊性。

AI產業趨勢明確 美四大雲端業者動見觀瞻

AI的產業趨勢已相當明確,AI伺服器在產業營收由4%,今年會大幅提升至14%,美四大雲端業者包括臉書、Google、aws以及Azure的資本支出也由年初的300億美元提高至370億美元,其中,輝達(NVIDIA)與超微(AMD)的晶片估市占達80%以上,例如Google去年第四季資本支出達110億美元,季增37%,今年開始仍呈現逐季增長的情形。

[廣告]請繼續往下閱讀...

此外,AI在去年仍僅在伺服器供應鏈上發酵,今年已逐漸延伸至邊緣載具,以智慧型手機為例,從去年第四季至今年第一季已連續兩季出貨年增2%,根據Gartner資料指出,估今年第一季智慧型手機出貨量可達近3億支,年增2.1%,末端有逐步恢復買氣的現象,全年估有12億支出貨量,年增1%;而搭載生成式AI智慧型手機包括三星與蘋果在功能上可無縫整合,因此預期掀起換機潮。

美股科技巨頭財報 牽動相關台股神經

如前述產業前景明確,台廠供應鏈受惠程度大,也成為大盤攻高多頭點火的標的,多數個股本益比都在20倍以上,而歷史區間則在10~15倍,部分例如IC設計或IP高價股,本益比甚至來到30倍高峰,顯示股價都處於高檔位置,加上近日指數進行大幅度箱型震盪,投資人在操作上難免會有起伏。理周投研部表示,AI股仍是台股中流砥柱,若再以本益比去挑遺珠股短線操作容易失策,從股價淨值比去挑股,或許能從中找到黃金股。

美股科技巨頭財報陸續登場,臉書(Meta)、微軟(Microsoft)、Alphabet上季財報皆優於市場預期,激勵Alphabet大漲10%、微軟大漲5%,唯Meta對本季財測黯淡,盤後重挫15%,本周超微、美超微、亞馬遜財報接續亮相,牽動AI股敏感神經,尤其美超微,過去幾季都會提前發布財報,這次僅聲明4月30日發表,引發市場疑慮,輝達盤後暴跌10%,美超微更是狂瀉23%。

台股的AI股從三月起就開始下修,原因不外是台幣貶值,外資不斷從台股提款,指標股世芯-KY(3661)二個月跌了1800元,跌幅40%,創意(3443)跌了520元,跌幅超過三成,其他組裝廠緯創(3231)、廣達(2382)、技嘉(2376),散熱廠奇鋐(3017)、雙鴻(3324)因有投信及ETF加持,一路震盪走高,四月以後ETF買盤結束,隨即進入修正,唯有鴻海(2317),輝達GB200及超級電腦的訂單,成為繼台積電(2330)之後,帶領台股攻克20800點的奇兵。

[廣告] 請繼續往下閱讀 ...

以鴻海為例,個股之前受到主要客戶美蘋果(Apple)iPhone手機在中國大陸競爭激烈,市場下滑影響,去年全球銷售估2.2億支,另外,陸廠立訊打入蘋果組裝供應鏈,大幅影響鴻海份額,法人估鴻海今年iPhone組裝份額從65%降至45%,因此股價飽受壓抑。

圖片來源:Pixabay

※精彩全文,詳見《理財周刊》1236期,2024.05.03出刊。

▲圖片來源「理財周刊」提供▼

【更多精采內容,請見《理財周刊》1236期,便利商店及各大書店均有販售www.moneyweekly.com.tw
【投資致富靠自己!理財課程資訊www.moneyedu.org.tw】 

關鍵字: 理財周刊

分享給朋友:

※本文版權所有,非經授權,不得轉載。[ETtoday著作權聲明]

推薦閱讀

AI帶動電力基礎建設!重電4雄續攻 亞力奔漲停

AI帶動電力基礎建設!重電4雄續攻 亞力奔漲停

AI應用面成長,刺激全球基礎電力需求,加上台電強韌電網計畫,以及美國強化電力基建政策,激勵今(21)日士電(1503)、華城(1519)、中興電(1513)、亞力(1514)四檔重電股延續昨(20)漲勢,亞力在9點半過後更是鎖住118.5元漲停價位,成重電4雄唯一漲停個股。

2025-02-21 10:54

搭低軌衛星快車!昇達科獲本土法人首評買進 股價飆天價

搭低軌衛星快車!昇達科獲本土法人首評買進 股價飆天價

低軌衛星大廠昇達科(3491)同獲內外資按讚,繼日前美系外資出具最新報告喊買外,也獲本土大型法人青睞,今(21)日發布績效評等報告,評價為看多,目標價為580元。

2025-02-21 11:48

海外ETF股王00757規模創歷史新高 股價創高後翻跌

海外ETF股王00757規模創歷史新高 股價創高後翻跌

受惠AI發展大爆發,統一FANG+(00757)淨值一路看回不回,強勢的表現吸引淨申購流入,自助他助的雙重加持下,截至19日,00757規模攀升至450.96億元,創歷史新高,一年增胖186.96%,股價一路攀高,到2/18創下111.1元新高,連續三天壓回,今(21)日在107.9元附近震盪整理。

2025-02-21 11:22

郭明錤:iPhone 17搭載蘋果自研Wi-Fi晶片 成本更低、速度更快

郭明錤:iPhone 17搭載蘋果自研Wi-Fi晶片 成本更低、速度更快

知名蘋果分析師郭明錤發文表示,在高通之後,博通的Wi-Fi 晶片也將被蘋果公司的內部晶片所取代,速度還更快。

2025-02-21 11:48

加油鬆口氣 下周汽、柴油擬不調整

加油鬆口氣 下周汽、柴油擬不調整

俄國裏海石油管線遭烏克蘭無人機襲擊,預期國際油價將會攀升,不過國內油價啟動平穩機制,下周汽、柴油每公升預估實際不調整。

2025-02-21 12:22

築間拚今年上櫃「會員數破200萬」 攜手鼎新、網安獲資安驗證

築間拚今年上櫃「會員數破200萬」 攜手鼎新、網安獲資安驗證

築間(7723)力拚今年達成上櫃目標,集團會員數已超過200萬名,維護消費者的資安也相當重要,因此攜手鼎新數智與網安智慧科技,日前通過ISO 27001資訊安全管理系統國際標準驗證(ISMS)並於18日舉行授證儀式,象徵其在資訊安全領域邁向國際認可標準。

2025-02-21 11:41

今年5大熱門工作揭曉! AI機器學習工程師、職涯教練都上榜

今年5大熱門工作揭曉! AI機器學習工程師、職涯教練都上榜

台灣產業數位轉型加速,人才需求大洗牌,科技大廠持續擴張,傳統產業也積極轉型,薪資查詢平台《比薪水》剖析5大急缺人才的熱門工作,包括職涯教練、資安工程師、社群小編、再生能源工程師、AI機器學習工程師等,反映就業市場出現變革。

2025-02-21 10:43

快訊/台積電漲5元至1085 台股開盤上漲39點

快訊/台積電漲5元至1085 台股開盤上漲39點

美股4大指數跌多漲少,台股今(21日)以23526.13點開出,指數上漲38.67點,漲幅0.16%。

2025-02-21 09:02

受天候因素前七周鐵礦砂貨量減7% 全年估持平外加重建商機

受天候因素前七周鐵礦砂貨量減7% 全年估持平外加重建商機

波羅的海航運公會(BIMCO)分析經理Filipe Gouveia指出,受供應中斷和中國進口需求減少的影響,今年前七周全球鐵礦石出貨量年減7%。對此裕民航運(2606)高階指出,今年以來貨量不如去年,最大因素在天候,克拉克森估今年全年鐵礦砂貨量與去年相當,如果俄烏戰爭與以哈戰爭都順利結束,重建所需鋼鐵就會拉高鐵礦砂與煤炭貨量。

2025-02-21 08:48

存款族必看!2025年台灣高利活存攻略 3間新戶利率10%

存款族必看!2025年台灣高利活存攻略 3間新戶利率10%

2025年數位帳戶高利活存戰開打!聯邦New New Bank、王道O-Bank、將來銀行祭出新戶10%高利活存優惠,額度與期限各有不同。此外,華南SNY、上海商銀Cloud Bank也提供優於市場的活存利率。想趁高利放大存款,可多加比較各家方案,善用數位帳戶的便利性與高利率,聰明理財。

2025-02-21 07:02

讀者迴響