台股選股策略連假提前佈局 外資投信聚焦新興科技族群

▲外資投信看好台股清明連假後上漲機率高達八成。圖為證交所盤面圖。（示意圖／記者湯興漢攝）

記者林淑慧／台北報導

清明連假首日，搶先佈局台股投資。針對近期盤勢，外資投信表示，部分科技股因具有創新科技、或長線趨勢需求等長期成長動能利基的支撐，從去年第四季到第一季相繼回溫逆勢上揚，選股主軸在新興科技族群，如IP/ASIC、龍頭晶圓代工、車用電子、伺服器平台升級及高速傳輸領域。

針對近期盤勢，安聯投信台股團隊表示，由於時間上接近清明連續假期，受此影響，市場觀望氣氛轉濃，壓抑市場交投狀況，即便近期美股走勢仍顯強勢，但台股最近表現並未如美股。

另一方面，隨著之前短線所累積的漲幅賣壓也陸續湧現，加上之前部分出現的急單有出現消風等雜音，還有市場開始等待4月重要法說登場與展望是否會出現調整，也加重市場觀望情緒。

安聯投信台股團隊表示，從盤面上來看，近期部分資金輪動快速，且在等待第二季重要法說揭露展望與下半年需求面貌前，因為擔心與之前預期有所落差，以及考量評價面等因素，短線上相對青睞基期較低的族群。

針對台股佈局策略上，安聯投信台股團隊表示，選股主軸仍聚焦在市佔率增加、滲透率提升、規格提升帶來ASP/ 毛利增加的企業如IP/ASIC、龍頭晶圓代工、車用電子、伺服器平台升級及高速傳輸領域。

另外， PGIM保德信高成長基金經理人孫傳恕表示，在產業面方面，目前最熱門的話題為生成式AI應用機器的學習，AI機器人聊天軟體程式ChatGPT提升AI應用與日常生活的連結度，預期隨著高科技發展邁向另一個AI產業發展階段，AI晶片產值將呈現爆發性成長，而雲端運用、資料庫與高速傳輸等需求亦將隨之提升，並快速導入應運。

依據研究機構調查顯示，AI伺服器在2026年前的出貨增速，將以10.8%的複合年成長率提升，其中四大伺服器龍頭業者微軟、Google、Meta與亞馬遜，即包辦高達66%的需求產能，預料相關台廠供應鏈將是主要受惠標的。

展望後市，孫傳恕表示，隨著國內製造業採購經理人指數已接近谷底，且未來6個月製造業展望已出現回溫跡象，再加上的服務業與零售業動能明顯回升，預期台股指數將進入區間15000至16000點高檔盤整格局，選股上，新興科技運用的投資題材將持續為盤面焦點，包括AI概念、手機供應鏈、伺服器等，另外，關鍵電子零組件、電動車、內需觀光消費等也值得留意。