100%併購中壽計畫 開發金：後續會視市場和自身能力辦理

▲開發金發言人張立荃。（圖／記者吳靜君攝）

記者吳靜君／台北報導

開發金今（27）日董事會通過並且舉行重大訊息說明會，以一股23.6元公開收購中壽的股票，收購完成之後將會持有中壽股票55.95%。開發金這次收購金額為236億元收購，主要資金來源是有自有資金、舉債的方式，凱基證券和開發資本都減資15億元，以及發債100億元的債券和開發金年底要賣掉南京東路的總部大樓，都是主要收購的資金來源。

外界關心開發金的槓桿比率。開發金表示，已經有考慮負債比率要符合規定才會進行。

減資+舉債+賣大樓　開發金籌資236億元沒問題

開發金是2017年以每股35元收購中壽的股票，當時收購的股權是25%，加計原本開發金對中壽的持股，整體的持股是34.82%；按照開發金當時給予主管機關的承諾，預計在今年3月中旬以前100%持有中壽。

不料，今年正好遇到新冠肺炎（COVID-19）疫情擾亂，使得開發金併購中壽的計畫趕不上變化，因此向金管會申請改變中壽併購計畫，而當時金管會也同意，在2022年6月這一屆董事會屆滿之前完成併購。開發金發言人張立荃表示，這一次要做就是超過51%，如果能計畫完成就會達成持股55%目標。至於對主管機關的承諾，後續持續會做，但是計畫和之前一樣，要視市場狀況、自身能力決定下一步。

但是前次開發金收購價是35元，但是這次收購價卻只有23.6元，相差兩年多，價格卻是「差很大」，開發金解釋，收購環境不一樣而，且上次到現在經過多次的除權息。

但是為何在此時決定再次公開收購中壽？張立荃說，開發金一直以來都有觀察什麼時間點是恰當的，而董事會也有提出計畫與主管機關溝，也考慮籌資的情形符合財務結構穩健，現在時間點是恰當的時機。至於持股35%與超過50%雖然對中壽都有影響力，但是超過51%擁有實質的控制權，還是與35%有實質上的差異。