AI重振投資人信心 Q3台股多大於空

▲▼NVIDIA共同創辦人暨執行長黃仁勳。(圖/記者湯興漢攝)

▲NVIDIA共同創辦人暨執行長黃仁勳上月來台掀起一股AI風潮。(圖/記者湯興漢攝)

記者蕭文康/台北報導

AI題材帶動美國科技股飆漲,台股連帶受惠突破「萬七」關卡。展望台股後市,瀚亞投信台股投資總監劉博玄表示,「三多三空」將影響台股第3季走勢,利多因素包括貨幣壓力減輕、景氣有望回升、AI創造新應用,惟美國通膨黏性問題與區域性銀行風險、終端需求回升力度不如預期及庫存時間拉長等利空因素仍猶存。

整體來看,樂觀看待第3季股市表現,建議投資人可採取拉回買進策略,類股則相對看好AI伺服器、重電設備、軍工及航太等產業供應鏈後市表現。

[廣告]請繼續往下閱讀...

瀚亞投信表示,隨利空逐漸消弭,台股的多頭行情也將開啟,對台股後市展望持中立偏多立場,台幣匯率、股價淨值比(P/B)以及景氣對策信號等3大觀察指標將會是左右台股表現的重要關鍵。

劉博玄說,台股與台幣長期走勢呈現正相關,台幣走強將有利於台股維持多頭氣勢,而台股自2022年底開啟反彈後,至6/16淨值比回升至2.1倍,高於長期平均1.8倍,但距離高點2.5倍仍有一段距離,隨下半年景氣反轉向上、進入傳統旺季、AI議題、政策性題材發酵,台股行情仍值得期待。除此,劉博玄表示,景氣對策信號與台股轉折點亦步亦趨,目前景氣燈號仍是藍燈,尚處調整階段,惟台灣領先指標已反彈數月,意味著最壞時期已過,將帶動股市上漲。

隨AI科技議題發酵,並有望成為長期市場的主旋律,台廠扮演完整供應鏈、領先技術的角色。劉博玄表示,ChatGPT橫空出世,全球各大雲端業者勢必將加大AI伺服器的投資,市場預估,自2022年至2026年,全球AI伺服器出貨量年均複合成長率將達10.8%。

劉博玄指出,AI伺服器需求成長快速之下,相關供應鏈也能從中受惠,其中,因深度學習需極高的算力晶片的輔助,ASIC(特殊應用晶片)的需求也將提高,其量與價都將有明顯的成長,而散熱相關設備的需求也在算力增加下提升,過去散熱主要以熱導管、VC及風扇為主,未來將切入液冷式及浸沒式散熱,將帶動散熱市場規模成長。

除具話題性的AI之外,台灣政策性族群也相對看好,如:重電設備及軍工產業。劉博玄說,由於台灣的電網過於老舊,為淘汰老舊設備以及接軌再生能源,行政院已核定台電強化電網韌性計劃,此計劃是未來10年最關鍵的電力建設,預算高達5,645億元,重電設備、綠能等產業將從該計劃中受惠,相對看好相關供應鏈中長線表現。

[廣告] 請繼續往下閱讀 ...

另外,劉博玄說,2023年國防法定預算預計將有4,092億元,年增11.3%,隨地緣政治風險增溫,兩岸關係持續緊張,預估台灣的國防預算也將持續增加,台灣軍工產業也連帶受惠。

整體而言,劉博玄指出,聯準會影響市場的氛圍逐漸褪去,儘管經濟的不確定性猶存,但新興科技的應用也提振市場信心,台灣下半年景氣也有望往好的方向走,預估下半年會比上半年好,明年也會比今年更好,建議投資人可伺機布局具長線題材以及政策性族群。


 

關鍵字: AI台股

分享給朋友:

※本文版權所有,非經授權,不得轉載。[ETtoday著作權聲明]

推薦閱讀

快訊/台灣人壽「理賠詐欺」爆3大缺失 挨罰720萬元

快訊/台灣人壽「理賠詐欺」爆3大缺失 挨罰720萬元

金管會針對台灣人壽辦理理賠詐欺專案查核時發現異常情形,於2024年10月底向金管會通報理賠人員詐保重大偶發事件,經金管會對台灣人壽辦理專案檢查,發現該公司辦理保險理賠、請款及會計作業等事項,有違反保險法相關規定情事,依保險法第171條之1第4項規定核處罰鍰720萬元。

2025-02-20 17:01

抽中一張拚賺16萬! 光焱科技申購明起跑

抽中一張拚賺16萬! 光焱科技申購明起跑

新股抽籤別錯過!光焱科技(7728)明日即將開放申購,抽中一張有望賺16萬元。

2025-02-20 12:02

台中新光三越氣爆28人遭資遣 勞動部:要求廠商說明事由

台中新光三越氣爆28人遭資遣 勞動部:要求廠商說明事由

台中新光三越發生氣爆案後無限期停工,上千名員工權益遭受衝擊,台中市勞工局卻在短短一周內收到14家廠商通報,共計資遣28人,對此,勞動部強調,資遣是最後手段,已要求台中市勞工局長連繫,發函請通報廠商具體說明資遣事由及理由,務必要確保勞工工作權益。

2025-02-20 16:29

日圓兌美元升破150大關 去年12/9來首見

日圓兌美元升破150大關 去年12/9來首見

受到日本央行官員釋放「漸進式升息很重要」的言論影響,日圓今(20)日走強,至台北時間下午3點左右,日圓兌美元升破150大關,報149.99,為去年12月9日以來首見。

2025-02-20 15:45

北市每坪120萬算豪宅 徐佳馨曝5關鍵「過譽肥羊宅」鐵中槍

北市每坪120萬算豪宅 徐佳馨曝5關鍵「過譽肥羊宅」鐵中槍

財政部修改所得稅財產交易所得認定原則,針對2015年底、房地合一上路前取得房屋祭出3大認定修正,其中將低總價、每坪單價過高的物件列入豪宅範圍,由於台北市每坪120萬元以上就會被視為豪宅引起熱議,不過住商不動產企劃研究室執行總監徐佳馨提出5大觀察,認為財政部此舉是「對過譽肥宅」課稅,這類案件鐵定中槍。

2025-02-20 15:28

搥心肝!日圓「0.2210」刷4個月最差 10萬台幣少換3.6萬日圓

搥心肝!日圓「0.2210」刷4個月最差 10萬台幣少換3.6萬日圓

受到美元走貶影響,台銀日圓現鈔賣出牌告價今(20)日一開盤就衝出「0.2210」的價位,為去年10月8日以來最差,10萬台幣估將少換逾3.5萬日圓,相當少吃36碗要價1千日圓的拉麵。

2025-02-20 09:27

00878一度貼息爆逾8萬成交量 再寫4大驚奇

00878一度貼息爆逾8萬成交量 再寫4大驚奇

「國民ETF」國泰永續高股息(00878)今(20)日除息,此次每股配息0.5元,若以昨(19)日22.96元收盤價計算,年化配息率約8.71%,今日以22.51元開出,盤中一度呈現貼息態勢,10點半左右翻紅重回填息路上。

2025-02-20 10:30

英特爾分拆傳聞不斷 美國晶片大神:賤賣有前景的公司

英特爾分拆傳聞不斷 美國晶片大神:賤賣有前景的公司

近期有關英特爾分拆的傳聞四起,市場認為這可能推升該公司市值至2370億美元(約新台幣7.8兆元)。然而,前英特爾首席矽工程師吉姆凱勒(Jim Keller)卻認為,英特爾的價值應達1兆美元(約新台幣32.77兆元),分拆或出售業務是一種粗心的決定。

2025-02-20 11:57

瑞銀分析師看好輝達 預期再交出強勁財報

瑞銀分析師看好輝達 預期再交出強勁財報

瑞銀分析師蒂莫西·阿庫裡(Timothy Arcuri)在最新研究報告中指出,儘管投資者情緒轉為喜憂參半,NVIDIA仍將公布穩健的業績,並預計其表現將達到或超越市場預期。該公司對輝達的評級為買入,目標價為185美元。

2025-02-20 10:07

台積電魏哲家哭哭! 半導體圈:美國蓋廠時間、金錢都是台灣2倍

台積電魏哲家哭哭! 半導體圈:美國蓋廠時間、金錢都是台灣2倍

台積電(2330)董事長魏哲家公開向外表示赴美設廠「一把鼻涕、一把眼淚」,引起半導體圈熱議,近期外電也報導有設備協力廠商觀察,「某間在美國也有據點的半導體業者,在台設廠興建時間只要19個月可以搞定,美國卻要消耗38個月的時間」業界更爆「不論是蓋廠所需時間、金錢,美國都是台灣的2倍」。

2025-02-20 00:42

讀者迴響